Σε αρνητικό έδαφος κινούνται την Τετάρτη οι βασικοί δείκτες της Wall Street, με τις μετοχές τεχνολογίας και τραπεζών να δέχονται έντονες πιέσεις, ενώ η μεγαλύτερη του αναμενομένου αύξηση του πληθωρισμού στις ΗΠΑ αναζωπυρώνει τις ανησυχίες για νέα αύξηση των επιτοκίων από τη Federal Reserve.
Ο βιομηχανικός δείκτης Dow Jones εμφανίζει πτώση 0,3%, στις 51.540 μονάδες με τη στήριξη από τις μετοχές του κλάδου υγείας να μετριάζει τις απώλειες, ο δείκτης – βαρόμετρο S&P 500 υποχωρεί κατά 1%, στις 7.726 μονάδες, ενώ ο τεχνολογικός Nasdaq Composite σημειώνει σημαντικές απώλειες 1,6%, στις 26.787 μονάδες. Ακόμη μεγαλύτερες πιέσεις δέχονται οι μετοχές μικρής κεφαλαιοποίησης, με τον Russell 2000 να χάνει 1,8%, υποχωρώντας στις 2.732 μονάδες, καθώς οι μικρότερες επιχειρήσεις θεωρούνται περισσότερο ευάλωτες στο αυξημένο κόστος χρηματοδότησης.
Στο ταμπλό, ισχυρές απώλειες 5,6% καταγράφει η Bank of America, μετά την ανακοίνωση των αποτελεσμάτων τρίτου τριμήνου, τα οποία απογοήτευσαν τους επενδυτές. Η τράπεζα βρίσκεται επίσης αντιμέτωπη με ομοσπονδιακή χρηματική ποινή ύψους 1,2 δισ. δολαρίων, καθώς οι εποπτικές αρχές διαπίστωσαν σοβαρές παραλείψεις στον εντοπισμό και την αναφορά ύποπτων συναλλαγών συνολικής αξίας άνω των 5 δισ. δολαρίων. Ακόμη μεγαλύτερες απώλειες, 6,8%, καταγράφει η State Street, μετά τα απογοητευτικά στοιχεία για τα έσοδά της. Στο κόκκινο βρίσκεται και η Morgan Stanley, με πτώση περίπου 3,4%, παρά την ανακοίνωση κερδών υψηλότερων των προβλέψεων.
Βουτιά άνω του 25% σημειώνει η Skydance, με τη μετοχή της να υποχωρεί κοντά στα 6,80 δολάρια. Η μεγάλη πτώση συνδέεται κυρίως με την τεχνική προσαρμογή της τιμής λόγω της ξεχωριστής διαπραγμάτευσης δικαιωμάτων αγοράς μετοχών που διανεμήθηκαν στους μετόχους στο πλαίσιο της εξαγοράς της Warner Bros. Discovery και δεν αντανακλά αποκλειστικά απώλεια της αξίας της εταιρείας.
Στον τεχνολογικό κλάδο, οι πιέσεις εντείνονται, με τις μετοχές εταιρειών που συνδέονται με την τεχνητή νοημοσύνη και τους ημιαγωγούς να δέχονται ισχυρό πλήγμα. Η Dell καταγράφει βουτιά 11,1%, ενώ η AMD υποχωρεί 5,3%, η Intel χάνει 3,7% και η Sandisk σημειώνει πτώση 3,8%. Οι επενδυτές εμφανίζονται ολοένα πιο επιφυλακτικοί απέναντι στις υψηλές αποτιμήσεις των τεχνολογικών εταιρειών, εν μέσω ανησυχιών για το κόστος χρηματοδότησης των επενδύσεων στην τεχνητή νοημοσύνη και την εντεινόμενη ανταγωνιστική πίεση από την Κίνα. Ακόμη ισχυρότερο πλήγμα δέχεται η CoreWeave, με τη μετοχή της να καταρρέει κατά 16,1%, καθώς εντείνονται οι ανησυχίες για το υψηλό χρέος της εταιρείας, τη χρηματοδότηση των επενδύσεών της σε υποδομές τεχνητής νοημοσύνης και το ενδεχόμενο απομείωσης της συμμετοχής των υφιστάμενων μετόχων από νέες εκδόσεις μετοχών.
Ο πληθωρισμός αναζωπυρώνει τις ανησυχίες
Καταλύτης για την επιδείνωση του επενδυτικού κλίματος αποτέλεσαν τα νέα στοιχεία για τον πληθωρισμό στις ΗΠΑ, τα οποία έδειξαν ότι οι τιμές καταναλωτή συνεχίζουν να αυξάνονται με ρυθμό σημαντικά υψηλότερο από τον στόχο του 2% της Ομοσπονδιακής Τράπεζας.
Ειδικότερα, ο δείκτης τιμών καταναλωτή (CPI) αυξήθηκε κατά 0,6% τον Σεπτέμβριο σε μηνιαία βάση, ενώ ο ετήσιος πληθωρισμός διαμορφώθηκε στο 3,7%, ξεπερνώντας την πρόβλεψη των οικονομολόγων για 3,6%. Ακόμη πιο ανησυχητική για τις αγορές ήταν η εικόνα του δομικού πληθωρισμού, από τον οποίο εξαιρούνται οι ευμετάβλητες τιμές της ενέργειας και των τροφίμων. Ο δομικός δείκτης αυξήθηκε κατά 0,3% σε μηνιαία βάση και κατά 2,6% σε ετήσια, έναντι εκτιμήσεων για 0,2% και 2,5% αντίστοιχα.
Οι μετρήσεις ενισχύουν τις εκτιμήσεις ότι η Fed ενδέχεται να χρειαστεί να διατηρήσει ακόμη πιο περιοριστική νομισματική πολιτική, προκειμένου να αντιμετωπίσει τις επίμονες πληθωριστικές πιέσεις.
Η αντίδραση ήταν ιδιαίτερα έντονη στην αγορά κρατικών ομολόγων των ΗΠΑ, όπου οι επενδυτές προχώρησαν σε νέες ρευστοποιήσεις, ωθώντας υψηλότερα τις αποδόσεις. Η απόδοση του 10ετούς αμερικανικού ομολόγου έφθασε στο 5,29%, ενώ η απόδοση του 30ετούς αυξήθηκε στο 5,60%. Ωστόσο, αυτή την ώρα οι αποδόσεις διαμορφώνονται σε 5,23% και 5,56% αντίστοιχα.
Στο μεταξύ, η άνοδος των επιτοκίων συνεχίζει να επηρεάζει και την αμερικανική αγορά κατοικίας. Το μέσο επιτόκιο στεγαστικού δανείου σταθερής διάρκειας 30 ετών αυξήθηκε στο 7,50%, παραμένοντας στο υψηλότερο επίπεδο από τον Νοέμβριο του 2023. Σύμφωνα με τη Mortgage Bankers Association, οι αιτήσεις για στεγαστικά δάνεια αγοράς κατοικίας μειώθηκαν κατά 4%, καταγράφοντας την έκτη διαδοχική εβδομαδιαία πτώση.